Relación De Agudos

Medida de la rentabilidad de una inversión, calculada dividiendo el exceso de rentabilidad (esto es, sobre el rendimiento de una inversión libre de riesgo como en letras del Tesoro) por la cantidad de riesgo que se toma para generar el exceso (desviación estándar de la tasa de rentabilidad). Un ratio de 1 indica una unidad de rentabilidad por unidad de riesgo, 2 indica dos unidades de rentabilidad por unidad de riesgo y los valores negativos indican una pérdida o que se ha tomado un riesgo desproporcionado para generar una rentabilidad positiva. Inventado por el Premio Nobel (1990) William Sharpe (nacido en 1934), economista estadounidense. También llamado precio de mercado del riesgo. Véase también Modern Portfolio Theory.